成立剛滿2周年的中業(yè)興融，近期的日子不好過。這家自稱為“中國醫(yī)療互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)導(dǎo)品牌”的互金企業(yè)，近日被曝出涉嫌標(biāo)的造假、給云南有名老賴企業(yè)借巨款、平臺資金去向成謎等重大負(fù)面消息。

　　投資人爆料稱，中業(yè)興融在2年內(nèi)涉嫌將總金額可能高達(dá)10億元款項(xiàng)，拆成多個(gè)金額為50萬的標(biāo)的，借給云南貧困縣區(qū)多家關(guān)聯(lián)企業(yè)。巧合的是，這些借款企業(yè)都從屬于一家母公司——云南省云南三鑫集團(tuán)有限公司(以下簡稱三鑫集團(tuán))，是當(dāng)?shù)匾患?ldquo;信用資質(zhì)”極差的企業(yè)。

　　借一大波表面干凈的關(guān)聯(lián)企業(yè)，冒大險(xiǎn)拆標(biāo)也要借巨款給“老賴企業(yè)”，市場對中業(yè)興融“資金安全性“充滿了疑慮。

　　1、營造“小額分散”商業(yè)模式的假象，繞開監(jiān)管

　　中業(yè)興融有一款定期理財(cái)產(chǎn)品企融寶，占總標(biāo)的一半以上，這產(chǎn)品的借款方均為企業(yè)，項(xiàng)目期限從3個(gè)月到12個(gè)月不等，年化收益率在10%到15.7%之間。

　　有意思的是，企融寶項(xiàng)目金額基本上都是剛好“等額”50萬元，這么多企業(yè)的借款需求恰好都是50萬元?不得不令人懷疑中業(yè)興融有拆標(biāo)的行為。查閱“企融寶”項(xiàng)目詳情，發(fā)現(xiàn)公司名稱全城、注冊地址均未完全公開，借款企業(yè)的信息都統(tǒng)一顯示為：文山XXX企業(yè)，注冊地：云南文山。

　　據(jù)調(diào)查發(fā)現(xiàn)，這些借款企業(yè)都從屬于云南三鑫集團(tuán)，下轄36個(gè)法人公司、160個(gè)分支機(jī)構(gòu)(單位)，擁有6386名員工，分布在文山、昆明、曲靖、楚雄、紅河、保山、福州等地，主要從事房地產(chǎn)、餐飲住宿、娛樂、文化、電力、礦產(chǎn)、物管、物流、租賃、金融等28個(gè)行業(yè)。

　　注：左圖是企融寶借款標(biāo)的名稱名匯總，右圖是三鑫集團(tuán)旗下部分分支機(jī)構(gòu)。

企融寶標(biāo)的名稱都會有幾個(gè)大寫字母，代表企業(yè)名稱。例如今天的12月標(biāo)標(biāo)題為：企融寶-170302TA0206 其中有"TA"兩個(gè)字母，代表的就是與三鑫集團(tuán)有關(guān)聯(lián)的“云南泰安建設(shè)工程有限公司” TA就是泰安的首字母大寫。媒體報(bào)道后，該平臺已經(jīng)對標(biāo)的名稱進(jìn)行修改。

　　企融寶產(chǎn)品中一直都是上述列表中的企業(yè)在輪回借款，要么月標(biāo)、要么就是3月或者6月標(biāo)和12月標(biāo)。一共發(fā)布了192頁，也就是差不多1920個(gè)標(biāo)。每個(gè)標(biāo)金額是50萬，總額9.6億。 其中發(fā)布次數(shù)最多的公司融資金額高達(dá)1個(gè)億，但是注冊資金卻不足千萬。

　　對于“拆標(biāo)”這一個(gè)質(zhì)疑點(diǎn)，中業(yè)興融的解釋是：同一家企業(yè)對不同時(shí)期有不同的借款需求，1個(gè)公司在同一時(shí)間段都會存在短期、中期、長期的資金需求，根據(jù)不同期限的需求進(jìn)行借款，以減少資金成本。因此，一個(gè)公司同時(shí)分別借3月、6月、12月的款項(xiàng)是根據(jù)自身所需的情況而定，如同1個(gè)人同時(shí)有長期的房貸與短期的車貸一樣。中業(yè)興融業(yè)強(qiáng)調(diào)的每個(gè)標(biāo)的都對應(yīng)一個(gè)借款合同，不存在拆標(biāo)的情況。

　　除了拆標(biāo)，記者還注意到，今年上半年中業(yè)興融從國內(nèi)多家知名互金挖角多位核心高管，譬如原小牛在線副總裁章強(qiáng)，這位曾創(chuàng)下了2次百億輝煌業(yè)績的互聯(lián)網(wǎng)金融老將，現(xiàn)任中業(yè)興融CEO。去年網(wǎng)貸天眼質(zhì)疑中業(yè)興融涉嫌自融，在回應(yīng)涵中該企業(yè)強(qiáng)調(diào)其高管團(tuán)隊(duì)均來自行業(yè)的精英：2016年，中業(yè)興融全新起航，平臺高管大換血，高管團(tuán)隊(duì)均為業(yè)內(nèi)頂尖企業(yè)優(yōu)秀精英。現(xiàn)任總裁章強(qiáng)，為原小牛在線副總裁、ppmoney萬惠移動事業(yè)部總經(jīng)理;風(fēng)控總監(jiān)、技術(shù)總監(jiān)、產(chǎn)品總監(jiān)等高管均來自中國銀行、小牛在線、騰訊等優(yōu)秀企業(yè)。

　　表面小標(biāo)實(shí)質(zhì)是大標(biāo)，頻挖普惠金融行業(yè)資深高管為企業(yè)增信，營造“小額分散”商業(yè)模式的假象，這系列的動作被市場解讀為：借以“小額分散”為主要特征的普惠金融名義，繞開法律監(jiān)管紅線。

　　2、關(guān)聯(lián)借款企業(yè)表面“干凈”，實(shí)質(zhì)母公司是老賴

　　中業(yè)興融借給三鑫集團(tuán)旗下關(guān)聯(lián)的企業(yè)，但債務(wù)纏身的三鑫集團(tuán)，有沒有還款能力，至今備受質(zhì)疑。

截至目前，三鑫集團(tuán)的法院裁判文書工40條，被執(zhí)行人2次，不僅有許多法律糾紛，而且還已經(jīng)被列為“失信被執(zhí)行人”，旗下的“石材經(jīng)營分公司”已經(jīng)被國家部門列入經(jīng)營異常名錄(登記的經(jīng)營場所沒法聯(lián)系)。其創(chuàng)始人金朝水也是“傳奇”人物，一共坐過3次“囚徒”，遇過10次車禍。

　　三鑫集團(tuán)大多數(shù)訴訟原因?yàn)檠悠诮环俊Ｔ诜ㄔ号袥Q書看到三鑫集團(tuán)這樣的一段辯解：答辯人無法如期交房是由于如今的經(jīng)濟(jì)大環(huán)境不景氣，在此期間有不計(jì)其數(shù)的房地產(chǎn)企業(yè)破產(chǎn)。答辯人在如此環(huán)境下，雖然未能如期交房，但也努力籌集資金。

　　在其他執(zhí)行信息中，三鑫集團(tuán)廣發(fā)銀行借款8000萬元也被起訴還款，而且民間借貸也有好幾筆正在訴訟中，總額也有幾千萬，三鑫集團(tuán)資金鏈并不輕松。

　　為什么這樣一個(gè)來自貧困縣的大型企業(yè)要“想方設(shè)法”通過P2P平臺借錢?投資者的收益加上平臺的手續(xù)費(fèi)，如此昂貴的P2P(年化收益率10—14%)資金成本也愿意“承受”，恰恰證明了這家官司纏身的企業(yè)真的好缺錢(因?yàn)橘Y質(zhì)太差，已經(jīng)借不到銀行的錢)。

　　業(yè)內(nèi)人士指出，中業(yè)興融的風(fēng)險(xiǎn)都集中在一家企業(yè)上，一旦這家企業(yè)產(chǎn)生流動性危機(jī)，中業(yè)興融將面臨巨大的損失。

　　3、神秘股東背景，中業(yè)興融正在搭建多米諾骨牌

　　明知三鑫集團(tuán)資質(zhì)差，為什么中業(yè)興融還是愿意借給三鑫集團(tuán)這么多錢?其中，中業(yè)興融的股東背景神秘引起了外界的關(guān)注，根據(jù)國家企業(yè)信用信息公示系統(tǒng)顯示，該企業(yè)現(xiàn)有股東為：羅振豪(占股60%)、陶先昌(占股40%)。而據(jù)中業(yè)興融自己的介紹，羅振豪長期工作于云南，在醫(yī)療界擁有豐富的經(jīng)驗(yàn)，云南潤澤藥業(yè)有限公司的名單中曾經(jīng)看到過羅振豪的名字。

　　所以，羅振豪可能在云南經(jīng)商期間就與金朝水熟識，這一連串的交易，靠的都是“交情”，平臺風(fēng)控形同虛設(shè)。

　　中業(yè)興融借給老賴企業(yè)的借款金額，共占據(jù)了平臺45億總交易額的20%，除了三鑫關(guān)聯(lián)企業(yè)，中業(yè)興融其他債權(quán)信息并不是很透明，投資人并不知道平臺上其他借款人究竟來自哪里，可見主要借款人和企業(yè)還是來自云南。出于展業(yè)的需要和控制風(fēng)險(xiǎn)需要，普惠金融企業(yè)會在當(dāng)?shù)卦O(shè)置線下團(tuán)隊(duì)，宜信、平安普惠的線下團(tuán)隊(duì)都是萬人級別以上。

　　中業(yè)興融公司的注冊、運(yùn)營在深圳的企業(yè)，在此之前，中業(yè)興融曾短暫在云南昆明運(yùn)營，前身為昆明中業(yè)興融融資登記服務(wù)有限責(zé)任公司。中冶興融也曾在昆明開出了它首家分公司，不過這個(gè)分公司2015年已經(jīng)注銷。中業(yè)興融表示，這個(gè)分公司所開展的業(yè)務(wù)已于2015年8月全部履行完畢，并提出注銷申請。經(jīng)云南省金融辦審核批準(zhǔn)注銷后，按法定程序，該公司于2016年5月26日在《春城晚報(bào)》A17版刊登了注銷公告。

　　難以想象，一家遠(yuǎn)在深圳、標(biāo)榜著致力于推動社區(qū)衛(wèi)生服務(wù)站發(fā)展的公司，是如何管理遠(yuǎn)在云南普惠業(yè)務(wù)?

　　另外，中業(yè)興融諱莫如深的第三方擔(dān)保公司——云南遵明融資擔(dān)保有限公司同時(shí)也來自于云南。

　　當(dāng)然，平臺只是借款給老賴的關(guān)聯(lián)公司，并不代表平臺是和這些老賴是一伙，畢竟平臺還有其他的各類產(chǎn)品。但是，問題出在于平臺的風(fēng)險(xiǎn)過于集中，且集中在一個(gè)很會“套路”的老賴集團(tuán)上，目前，中業(yè)興融目前成交額是45億元，有網(wǎng)貸評級機(jī)構(gòu)對中業(yè)興融的評分給予下調(diào)，如果真如網(wǎng)友所言，一旦三鑫集團(tuán)產(chǎn)生流動性危機(jī)，那將會是中業(yè)興融多米諾骨牌倒塌的開始。

　　來源：綜合深扒P2P、網(wǎng)貸天眼、遠(yuǎn)望君

（本文來源；網(wǎng)貸之星）